Hola a todos el dia de hoy voy a crear un jpanel al cual lo podemos personalizar con una imagen, y luego sobre este panel tu puedes agregar los componentes swing que desees, para esto vamos a sobreescribir el metodo paintComponent, en donde se define como se va a presentar la imagen, cabe señalar que la imagen puede ser de tipo Image o Icon

import java.awt.Graphics;
import java.awt.Graphics2D;
import java.awt.Image;
import javax.swing.Icon;
import javax.swing.ImageIcon;
import javax.swing.JPanel;

/** * * @author Edisoncor */

public class JEImagePanel extends JPanel{

 private Image image=null;
    private Icon icon;

   /** Creates a new instance of JEImagePanel */
    public JEImagePanel() {
}

@Override
   protected void paintComponent(Graphics g) {
Graphics2D g2 =(Graphics2D) g;
       if(getImage()!=null)
g2.drawImage(getImage(), 0, 0, getWidth(), getHeight(), null);
}

public Image getImage() {        
       return image;
}

public void setImage(Image image) {
       this.image = image;
}

public Icon getIcon() {        
       return icon;
}

public void setIcon(Icon icon){        
      this.icon=icon;
setImage(((ImageIcon)icon).getImage());
repaint();
}
}